Utbildningsmaterial från 
Det här lär du dig
- Kontrollera att tillgångar motsvarar skulder och eget kapital.
- Följa hur ett lån ändrar både kassa och skuld.
- Skilja ett maskinköp från en omedelbar kostnad i vår modell.
Börja med en bestämd dag och samma enhet
Vårt fiktiva bolag har 20 000 kr i kassa och en maskin med bokfört värde 30 000 kr. Tillgångarna är alltså 50 000 kr. På andra sidan finns ett lån på 20 000 kr och eget kapital på 30 000 kr. Kontroll: 50 000 = 20 000 + 30 000.
Kassan är bara en av tillgångarna. Att säga att bolaget har 50 000 kr i tillgångar betyder inte att hela beloppet ligger på banken. Maskinens bokförda värde är inte heller en garanti för vilket pris någon skulle betala för den. Båda sidor gäller samma tidpunkt och använder kronor, inte aktiekurser.
Om tabellen inte får plats kan du rulla den i sidled.
| Post | Start | Efter lån | Efter maskinköp |
|---|---|---|---|
| Kassa | 20 000 kr | 30 000 kr | 20 000 kr |
| Maskin, bokfört värde | 30 000 kr | 30 000 kr | 40 000 kr |
| Tillgångar totalt | 50 000 kr | 60 000 kr | 60 000 kr |
| Låneskuld | 20 000 kr | 30 000 kr | 30 000 kr |
| Eget kapital | 30 000 kr | 30 000 kr | 30 000 kr |
Ett nytt lån ökar kassan och skulden samtidigt
Bolaget lånar ytterligare 10 000 kr och får hela beloppet på banken. Kassan stiger till 30 000 kr och tillgångarna till 60 000 kr. Låneskulden stiger samtidigt till 30 000 kr. Eget kapital är fortfarande 30 000 kr. Kontroll efter lånet: 60 000 = 30 000 + 30 000.
Lånet har förbättrat dagens kassa men inte skapat försäljningsintäkt eller vinst i exemplet. Bolaget har en motsvarande återbetalningsskyldighet. Vill du bedöma när pengarna behövs igen måste du också läsa lånevillkor och förfallotid; storleken på kassan ensam ger inte det svaret.
Maskinköpet flyttar värde mellan två tillgångar
Därefter köper bolaget en ytterligare maskin för 10 000 kr kontant. I vår förenklade modell tas hela inköpet upp som en maskintillgång direkt. Kassan sjunker till 20 000 kr och maskinernas sammanlagda bokförda värde stiger till 40 000 kr. Totala tillgångar är kvar på 60 000 kr.
Skuld och eget kapital ändras inte i det här omedelbara steget. Vi antar inga avgifter, ingen moms och ingen avskrivning vid köptillfället. Senare avskrivning kan minska resultat och bokfört värde utan en ny betalning just då. Därför ska exemplet inte användas som allmän instruktion för hur varje inköp redovisas.
Läs ögonblicksbilden tillsammans med periodens rapporter
Balansräkningen visar vad som finns kvar på en viss dag. Resultaträkningen förklarar periodens intäkter och kostnader, medan kassaflödesanalysen följer betalningar. Vårt lånebelopp och maskinköp lämnar därför olika spår i rapporterna, trots att de båda påverkar bankkontot.
När du granskar en verklig årsrapport: ange balansdag, enhet och vilka poster du summerat. Kontrollera också om jämförelsetalen gäller en koncern eller ett enskilt bolag. Använd Investiqs bolagssökningsguide för identiteten och läs själva rapporten separat. Övningen här räknas för hand och utlovar ingen automatisk rapporttolkning i appen.
Prova själv
Ett annat bolag har 8 000 kr i kassa, utrustning på 12 000 kr och skuld på 7 000 kr. Det lånar 5 000 kr och köper sedan utrustning för 3 000 kr kontant, med samma antaganden som ovan. Vad blir slutkassa, tillgångar, skuld och eget kapital?
Visa lösningen och förklaringen
Slutkassan är 10 000 kr, tillgångarna 25 000 kr, skulden 12 000 kr och eget kapital 13 000 kr.
Från start är eget kapital 20 000 − 7 000 = 13 000. Kassa: 8 000 + 5 000 − 3 000 = 10 000. Utrustning: 12 000 + 3 000 = 15 000. Tillgångar: 10 000 + 15 000 = 25 000 = 12 000 + 13 000.
Kontrollera att du har förstått
Skapar ett nytt lån automatiskt vinst?
Nej. I modellen ökar kassa och skuld lika mycket.
Är alla tillgångar pengar som kan betalas ut direkt?
Nej. Maskiner och andra tillgångar är inte samma sak som kassa.
Öva med virtuella pengar
Prova det du just lärt dig i en övningsportfölj med virtuella pengar. Du sätter inte in några riktiga pengar.
Så fungerar övningsportföljenFortsätt lära och öva
Fler lektioner i samma ämne
Läs bolagets rapporter
- Bruttovinstmarginal och påslag: räkna ut skillnaden
- Räkna ut rörelsemarginal: från försäljning till rörelseresultat
- Soliditet: varför ett nytt lån kan sänka procenten utan att eget kapital minskar
- Rörelsekapital: ett positivt belopp är inte samma som pengar i kassan
- Räkna ut vinstmarginal: brutto-, rörelse- och nettomarginal
- EBITDA betyder: skillnaden mot EBIT, formel och EBITDA-marginal
- Avskrivningar: räkna avskrivning enligt plan och nedskrivning
Källor och exempel
- SEC: tillgångar, skulder, eget kapital och kundfordringar (engelska)
- SEC: resultaträkningens intäkter, kostnader och resultat (engelska)
Källorna stöder sakuppgifterna. Räkneexempel och övningar är framtagna för lektionen. Belopp och prisförändringar är påhittade när inget annat anges.
Materialet är utbildning och innehåller inga rekommendationer om vilka värdepapper du ska köpa. Ett simulerat resultat är ingen garanti för ett framtida resultat.
